第670期:市场情绪低点，应该关注哪些板块？

上周市场出现调整，北上资金流出。A股成交额缩量，行业板块下跌。负面冲击消息包括美国对华投资限制。地产债务风险可能导致情绪下滑。金融数据显示经济内生动能疲弱，需政策发力。海外方面CPI同比上升，预期美联储利率不变概率大。指数估值和风险溢价水平表明投资性价比阶段。关注有景气度反转预期的板块如半导体行业周期底部逐渐显现、国产晶圆厂加大替代进度。