【0725午评】牛市大逃杀，捡漏大作战！低吸龙头，不追杂毛

市场整体表现
7月25日午盘，A股市场从昨日的普涨转为个股大逃杀行情，内资单日净流出超430亿元，但量能维持高位（预估全天1.85万亿），显示资金活跃度仍存。海南概念、水电等板块集体下杀，海南高速等高开低走，资金快速撤退，板块跌幅居前。
板块分化与商品市场
水电板块呈现涨零分化，西藏天路等龙头股溢价出场，但后排个股大幅调整，板块热度明显下降。商品市场则延续强势，碳酸锂、焦煤等品种创阶段性新高，带动锂矿、硅料等龙头股走强，资金聚焦核心资产，后排跟涨乏力。
医药与AI应用方向
医药股延续趋势性行情，药明康德、康龙化成等领涨，成为近期穿越市场波动的热点。AI应用方向受大会消息刺激，算力硬件股零星冲高，但整体未形成合力，资金更关注调整后的低吸机会。
操作策略建议
当前市场建议聚焦龙头股低吸策略，回避后排杂毛股追涨风险。午后可关注恐慌盘释放后的低吸窗口，优先选择回调至5日均线附近的强势品种，同时警惕板块轮动加速的波动风险。