730 当所有人不信有b时

今日午间复盘分析A股市场，当前A股市场风格延续此前割裂激进态势，创指、科创50跌幅较大，通信近乎跌停，高息板块、消费板块走势偏强，医药板块因包含不懂的创新药，暂不做评价，当日权威中卫收出冲高回落阴线，伴随科技板块跳水，涨跌比走弱。
解读海外事件影响，昨晚美联储会议表态模糊，导致两年期美债与30年期美债收益率扭曲程度达历史最高，短期定价不加息、长期定价大幅加息，叠加川普发言推高油价，进一步强化加息预期，引发美股跳水；此外海外科技披露财报，Meta二季度自由现金流近乎归零，盘后大跌，微软下调近200亿资本开支，盘后大涨。
分析当前机构持仓与策略，当前买方机构持仓清一色为银行保险等板块，仅少量持仓AI相关科技板块，AI分支存储被机构严重看空；机构认为本次科技下跌换手充分，无明显筹码断层，即便有反弹也不会出现在科技板块，大概率从超跌板块发动，由此引发对光伏板块超跌反弹的联想，认为当前光伏异动偏题材性。
从技术面分析科技股走势，通信指数已回到今年年初的筹码位置，创指年线转负；当前中报之前整体为筹码游戏，按照技术分析，主观判断科技股反弹缓冲区间已经形成，目前机构调仓后科技持仓已大幅降低，当前全市场无人提及科技反弹，属于利好反弹的信号，因此已逢低加仓科技，认为本周就是验证技术判断的时间窗口。
解答听众提问，对于高位扛套科技的投资者，建议等待反弹后根据反弹力度再决定操作，同时提醒投资者亏损后要总结交易经验，打磨止盈止损策略；对于美联储加息未落地却下跌的问题，说明本次下跌是因为市场预期后续加息力度更大，A股下跌主要受微软资本开支下调带来的情绪波动，连续下跌后科技板块已形成筹码断层，具备反弹基础；当前高息板块已经超买，因此选择加仓机构抛弃的科技，与前两个月持仓高息板块的逻辑一致。
分析AI科技股走势，模组厂等AI产业链标的基本面不支持续创年内新高，当前AI整个产业链已被充分炒作，不存在未挖掘的细分领域，成长股炒作核心看资本开支增速，一旦资本开支和业绩增速放缓，股价就会提前见顶，和此前新能源的下跌路径一致。
解读其他板块相关问题，监管总局对光伏价格的监管仅短期有用，中长期解决不了光伏产能过剩的核心问题；恒生指数近期走强，因为其成分股中金融地产占比高，香港地产基本面回暖，同时恒科成分股属于前期被抽血的AI相关标的，当前科技产子股下跌，对其形成利好。