818 5浪已完美，聊聊老登中报

分享早盘投资思路，当前大盘5浪形态已经走完，符合此前预期，原有科技板块、传统老板块的布局已经完成，等待下一个投资节奏点，对当前盘面博弈没有兴趣，计划本周重点研究中报披露出来的新行业机会。
当前市场舆论偏向看多科技板块，美股临近新高，A股也创出阶段新高，多数卖方机构认为科技板块全球去杠杆已经完成，科技行情不是反弹而是主升。7月社会融资数据显示食品消费同比转弱，也侧面强化了市场做多科技的逻辑。
聊中报披露情况，仅梳理自选范围内的传统板块标的，白酒板块中，金士源二季度实现两位数增长，是当前白酒板块中业绩表现较为突出的标的，行业内不同标的估值分化明显，区域酒企市占率因经营能力出现差异。
提及疫情期间布局的穿越疫情的板块，包括农药、风电、服务器等。目前在传统老板块的中报中发现了疑似周期反转的信号，尚在初步研究阶段，暂不结论。今年对行业推荐十分谨慎，3月至今仅明确为焦煤站台，传统行业难寻业绩亮点，需充分研究后再做判断。
对投资者提出的中缅免税问题做出回复，免税行业无明确供需关系变化，自免税牌照放开后已看空三年，当前基本面仍无明确拐点，要求标的需连续三到四个季度实现筹码集中才可纳入观察，仅单个季度筹码收敛不符合选股要求。